西藏自治區(qū)位于我國西南邊陲，北鄰新疆，東接四川，東北緊靠青海，東南連接云南，平均海拔在4000米以上，素有“世界屋脊”之稱，面積120萬平方公里，占全國八分之一左右，僅次于新疆。自2001年以來，西藏地區(qū)的GDP增速一直保持在兩位數，但整體的經濟發(fā)展仍較落后，基礎設施薄弱，水泥需求增長的空間巨大。同時，在全國水泥行業(yè)產能嚴重過剩的大背景下，西藏是少有的產能不足、供給小于需求的地區(qū)。

一、需求增長空間巨大

  2016年西藏地區(qū)GDP增速10%，僅次于重慶和貴州，總量方面，西藏以1150億元的GDP位于全國倒數第一。人均GDP方面位于全國倒數第五，每萬人GDP僅有3.55億元，高于甘肅、云南、貴州和山西。

  固定資產投資方面，西藏自治區(qū)的固定資產投資增速一直保持在兩位數以上的高位，特別是2011年以后，固定資產投資增速一直高于20%的水平，最高時曾在2013年超過30%。2016年西藏固定資產投資總額1596億元，增速23.2%，人均固投達到每萬人4.93億元，位居全國第13位。2017年西藏自治區(qū)政府工作報告將全社會固定資產投資增速的預期目標定在20%以上，力爭達到2000億元。

  圖1：2007-2017年西藏固定資產投資額及增速（%，億元）

  數據來源：國家統(tǒng)計局，中國水泥網，水泥研究院

  根據西藏自治區(qū)政府工作報告，2017西藏地區(qū)基礎設施建設方面將分別收尾建成拉林、日桑、貢澤三個公路，新開工那曲至拉薩、昌都至邦達機場、薩嘎至朗縣、波密至墨脫、瓊結至錯那、獅泉河至普蘭（含札達支線）等公路工程。推動拉林鐵路和青藏鐵路擴能改造工程建設，改擴建貢嘎機場航站區(qū)。開工建設阿青、葉巴灘、瓦托、金橋水電站，力爭開工建設康工、江達水電站、湘河、宗通卡水利樞紐和卓于等水庫。

  2017年，西藏計劃完成交通固定資產投資520億元，新建改建國省干線公路5800公里、邊防公路220公里、農村公路5500公里，公路通車總里程突破9萬公里。西藏所有縣城（除墨脫外）將通瀝青（水泥）路，所有鄉(xiāng)鎮(zhèn)將通公路?；ǖ拇罅ν度耄瑸樗嘈枨蟮脑鲩L建立了巨大的空間，成為全國少有的需求仍在高速增長的地區(qū)。

二、水泥供需嚴重失衡

  西藏地區(qū)現(xiàn)有6條新型干法水泥生產線，熟料年產能341萬噸，其中華新水泥三條線共155萬噸，高爭建材三條線186萬噸，西藏天路與華新和高爭互相合作或參股。除此之外，西藏地區(qū)還有部分落后產能。在建產能方面，中材祁連山水泥在拉薩堆龍德慶仍有一條年產120萬噸的熟料生產線未完工，西藏天路旗下藏中建材也有一條4000t/d的熟料生產線在建，預計2017年9月投產，投產后能夠有效緩解現(xiàn)今供給緊缺的市場狀況。此外，日喀則高新雪蓮水泥正在進行2500t/d熟料生產線擴能項目，且華新有意于今年在西藏投資一條新的4000t/d的熟料生產線，預計2018年投產。

  目前西藏地區(qū)水泥主要分為地產水泥和外來水泥兩部分，外來水泥主要來自于青海的格爾木地區(qū)，運輸方式以公路運輸為主，運費大約在350~450元/噸左右，另外還有少數云南和四川地區(qū)的水泥流入。西藏自治區(qū)當地產的水泥和熟料的產量一直在持續(xù)增長，2013年以后水泥和熟料的增長速度逐漸吻合，2015年同比增速均達到接近于37%的頂峰，2016年小幅回落至34%上下。產量方面，2016年西藏地區(qū)水泥產量達到617.66萬噸，熟料產量482萬噸。

  圖2：2009-2016年西藏水泥、熟料產量及增速（%，萬噸）

  數據來源：國家統(tǒng)計局，中國水泥網，水泥研究院

  從年內水泥和熟料的產量情況來看，西藏自治區(qū)除了冬季有明顯的淡季產量下滑以外，其他月份產量相差不大，而且最高當月產量往往在年中夏季左右。

  圖3：近三年西藏水泥、熟料當月產量（萬噸）

  數據來源：國家統(tǒng)計局，中國水泥網，水泥研究院

三、價格長期超高位穩(wěn)定

  2016年水泥行業(yè)止跌回暖，西藏地區(qū)水泥價格也是同步走高，而由于西藏地區(qū)供需嚴重不平衡，外來水泥運費較高，所以西藏水泥價格常年處于較高水平，2016年最高時平均價格達到866元/噸，部分區(qū)域甚至接近千元的水平。

  圖4：2016年以來西藏地區(qū)水泥價格行情（元/噸）

  數據來源：中國水泥網行情數據中心，水泥研究院

  為了協(xié)調自治區(qū)的水泥供需，2月24日，西藏發(fā)改委、住建廳和工信廳聯(lián)合下發(fā)了《關于做好2017年度我區(qū)重點項目建材（水泥、鋼材、民爆品）供需對接的通知》，要求水泥生產、經銷企業(yè)要參照以前年度對重點建設項目的供貨價，合理確定2017年度供貨價格，并與重點建設項目建設方簽訂購銷合同或意向性協(xié)議，確保滿足2017年重點項目建材需求。

  不久，西藏國資委再次下發(fā)了《關于貫徹落實〈關于進一步做好我區(qū)2017 年度重點項目建材供應保障工作的補充通知〉的緊急通知》，根據要求，2017年度重點項目供應的水泥出廠價格將執(zhí)行政府指導價。

  其中，普通硅酸鹽水泥32.5強度出廠指導價為500元/噸、普通硅酸鹽水泥42.5強度出廠指導價為600元/噸、普通硅酸鹽水泥52.5強度出廠指導價為800元/噸。同時限制差價率，以經銷企業(yè)（或經銷商戶）與水泥生產企業(yè)的運輸距離為標準，運距在100公里以內的加價率不超過20%，超過100公里至300公里以內的加價率不超過30%，超過300公里至500公里以內的加價率不超過45%，超過500公里至700公里以內的加價率不超過60%，超過700公里以上的加價率不超過80%。